AGNC投资股票现在值得购买吗？

Question

## 关键点* AGNC投资的股息收益率高达14.8%。* 该REIT专注于房地产行业的一个高度复杂的细分市场。* 寻求可靠收入的投资者可能应该避免投资AGNC，但某一特定类型的投资者可能希望拥有它。* 我们更喜欢的10只股票优于AGNC投资公司。 ›目前关于**AGNC Investment** (NASDAQ: AGNC)最显著的统计数据可能是其14.8%的股息收益率。这是一个巨大的收益率，可能会吸引许多股息投资者的注意。只有一个问题：AGNC并不真正适合那些希望依靠投资组合产生的收入生活的投资者。以下是您需要知道的内容，以及哪种类型的投资者可能仍然希望购买这个抵押房地产投资信托(REIT)。## AGNC投资的巨大收益问题AGNC投资是一家房地产投资信托公司，这是一种旨在将收入传递给股东的公司结构。但是在考虑这只股票所提供的高达的股息收益率时，这一事实必须与其他事实进行对比。图片来源：Getty Images。首先，AGNC 不是一个传统的房地产投资信托（REIT）。它是一个抵押贷款 REIT。它拥有已被打包成类债券证券的抵押贷款。在某种程度上，它更像是一个共同基金而不是一个 REIT，因为它的抵押贷款证券组合实际上代表了公司的价值，而这些证券的价值每天都在变化。其次，AGNC 支付的股息预计不会是递增的，甚至不会保持静态，因为投资者可能会期待来自一个拥有房地产的 REIT 的股息。它随着其拥有的抵押贷款证券组合的波动而上下波动。下图突出显示了波动性。但请注意，股票价格往往随着股息的涨跌而变化。考虑到股息收益率统计背后的数学，这导致AGNC的收益率大部分时间徘徊在两位数的区间，即使在股息连续多年下降的情况下。 数据来源于YCharts。大多数股息投资者可能都在寻找一家可持续的、即使不是增长的股息支付的公司。这样，投资者就可以利用股息来支付日常生活开支。上面的图表显示，AGNC投资显然不是你在股息方面可以依赖的那种股票。## AGNC投资擅长它所做的事情事情变得有趣，因为AGNC尽管收益巨大，但实际上并不想成为一只收入股票。公司的目标是总回报，这要求投资者再投资股息，而不是花掉它们。从总回报来看，AGNC在长期内对投资者的回报做得相当不错，如下图所示。注意，表现图并不是与**标普500**同步移动的。故事继续 数据来源于YCharts。这里有两个重要的结论。首先，AGNC 不是一只收入股票；它是一只总回报股票。其次，绩效历史表明它将是一个良好的多元化资产，因为它似乎与股票整体的表现没有紧密关联。因此，如果你正在采用资产配置的方法，重点关注总回报，AGNC 投资可能是你投资组合中的一个有吸引力的补充。这里的问题是，资产配置通常是大投资者做的事情。想象一下像养老基金和保险公司这样的机构级投资者。小投资者，通常最有可能被超高收益吸引的那些，通常不使用资产配置的方法。这就是为什么在购买AGNC投资之前，您需要确保自己真正理解它想要做什么。如果您不深入了解细节，可能会导致收入和资本减少，这对于关注收入的投资者来说几乎是最糟糕的结果。## AGNC投资很不错，但仅适合合适的投资者AGNC投资是一项难以理解的业务。它实现了其目标，并且鉴于历史总回报表现做得相当好。但是，高额的股息收益率可能会给一些投资者错误的印象，导致他们误解AGNC的目的。这可能会让以收入为重点的投资者面临一项未能达到他们期望的投资。## 你现在应该购买AGNC投资公司的股票吗？在您购买AGNC投资公司的股票之前，请考虑以下事项：*Motley Fool Stock Advisor* 分析师团队刚刚确定了他们认为现在投资者应该购买的 **10 只最佳股票**……而 AGNC Investment Corp. 并不在其中。这 10 只入选股票在未来几年可能会带来巨大的回报。考虑到 **Netflix** 在 2004 年 12 月 17 日发布的这个列表……如果你在我们推荐的时候投资了 $1,000，**你将拥有 $649,657**！\* 或者当 **Nvidia** 在 2005 年 4 月 15 日发布这个列表时……如果你在我们推荐的时候投资了 $1,000，**你将拥有 $1,090,993**！\*现在，值得注意的是 *Stock Advisor* 的总平均回报率为 1,057% — 相比于 S&P 500 的 185%，这是一个市场压倒性的超越。不要错过最新的前 10 名列表，加入 *Stock Advisor* 时即可获取。**查看10只股票 »****\*股票顾问截至2025年8月18日的回报***鲁本·格雷格·布鲁尔在提到的任何股票中都没有持仓。愚人投资没有在提到的任何股票中持仓。愚人投资有一项披露政策。*AGNC投资股票现在值得买吗？最初由《傻瓜投资》发布查看评论